云数据:股市强于商品 化工修复涨势关注持续性
本文摘要:云数据:股市强于商品 化工修复涨势关注持续性-期货频道-和讯网

  文华商品指数增仓6.5万手,低开冲高回落小涨0.17%报141.45点。周三指数小幅低开之后震荡运行,增仓多空形成博弈格局,农产品(000061,股吧)整体继续是好于工业品,当前疫情背景下,预计农产品表现继续是相对较好。从日内表现来看,饲料板块强势未能延续,出现了哑火之势,低开震荡主要是玉米系出现回调,不过也是提前回补了春节之后的缺口,关注均线附近争夺,此外,当前饲料补库亟需,也是重点炒作焦点,但整体供需层面尚未出现质的转变。油脂增仓继续企稳之后,跳水之后的压力缓解,按照反弹思路对待,可低吸参与多单。软商品大涨之后,整体维持偏强运行,白糖虽然出现了调整,但整体在反弹氛围延续的情况下,也是试多棉花糖。

  工业品整体增仓冲高回落,黑色整体滞涨回落跌幅居首,原料端供给进展缓解回落,铁矿石在海外供应不断的情况下,选择下行,整体低迷期参考远月买进思路。有色板块也是冲高回落滞涨,化工整体未受原油颓势影响,冲高虽有回落,但相对还是抗跌,整体反弹延续的情况下,注意节后开盘附近的盘整支撑情况,常识性波段性买入,但在疫情影响下,波动存在加剧,长期走升存在阶段性压制,指数注意高位MA5的阻力争夺。贵金属低开下探之后走升,风险资产抄底买进情绪上,抑制了避险资产的需求。

  商品指数沉淀资金938.26(-46.53)亿元,其中:软商品流出28.35亿元,化工板块流出22.34亿元,黑色和油脂流出2.34、2.81亿元,有色流入7.03亿元。螺纹增仓近7万手震荡下跌,铁矿增仓近6.9万手大幅回落13元;玉米减仓4.3万手大幅低开震荡运行,白糖减仓2万手低开震荡运行。领涨品种郑棉(2.61%)、棉纱(2.21%)和棕榈(2.12%),领跌品种硅铁(-2.62%)、锰硅(-2.43%)和铁矿(-2.20%)。

  股债方面:周三(2月5日),A股迎来普涨行情,上证指数收盘涨1.25%报2818.09点;深证成指涨2.14%报10305.5点;创业板指涨3.02%报1939.62点,回补周一跳空缺口。两市成交额超8700亿元,较上日略有缩减。北向资金净流出3亿元。

  特斯拉概念炙手可热,病毒防治概念依旧活跃,在线教育概念再掀涨停潮,远程办公概念继续爆发,网络游戏概念亦表现不俗,北斗导航概念超跌反弹,国产芯片概念持续走强网红经济卷土重来。

  国债期货收盘涨跌不一,10年期主力合约涨0.02%,5年期主力合约跌0.01%,2年期主力合约涨0.03%。公开市场方面,央行公告称,目前流动性总量充足,可完全满足市场流动性需求,2月5日不开展逆回购操作。Wind数据显示,今日300亿元逆回购到期。资金面宽松,Shibor全线下行,隔夜品种下行22.2bp报2.0510%,7天期下行7.3bp报2.3430%,14天期下行15bp报2.4350%,1月期下行6.4bp报2.6960%。

  【能源化工】

云数据:股市强于商品 化工修复涨势关注持续性


  原油(SC2003): 今日减仓0.06万手,下跌1.7元或0.43%,报395.8元/桶。周三INE原油低开之后冲高回落,在400整数位受阻,在没有企稳之前,短线继续是维持弱势看待,当前国内疫情影响较大,OPEC+的进一步减产不能有效实施的话,油价低迷走势仍将延续。不过,我们也看到国际油价跌至2019年初的低位附近,深度回落之后,也注意抄底资金的介入,因此波段性参与空单。布油最低至53.7美元下方,背靠MA5下行的话,注意在55.5美元的阻力,之下维持弱势看待,企稳则行情有望出现拐点,低位参考52.5和50美元的强支撑。

  燃油(FU2005): 今日增仓1.63万手,上涨31元或1.53%,报2063元/吨。燃油今日增仓的情况下保持反弹的行情,期价突破了2039附近的平台压力位同时回补了周二的跳空缺口,目前出现连续2个交易日的反弹行情,盘中建议客户少量参与多单,接下来关注下期价能否触及60日线的压力位,突破失败的话逢高止赢离场,突破成功续持多单。

  沥青(BU2006):今日增仓2.37万手,上涨14元或0.49%,报2864元/吨。沥青今日继续增仓的情况下保持横盘震荡的走势,盘中可以注意到多头增仓的迹象比较明显,密切关注下国际原油的走势,目前2790附近的底部支撑比较明显,建议逢回调轻仓介入多单,反弹目标看至2930附近。节前的空单触及止赢离场。

  甲醇(MA2005):今日增仓0.32万手,上涨35元或1.70%,报2088元/吨。甲醇今日增仓的情况下保持反弹行情,昨日建议客户布局的多单目前已经有浮赢,止损调整之后继续持有。接下来关注下2095附近的多单博弈情况,如果突破成功的话下个反弹目标在2124附近。如果突破失败开始回落,多单考虑减仓或者止赢。

  PP(PP2005):今日增仓5.11万手,下跌25元或0.36%,报6896元/吨。PP今日增仓的情况下波动不大,期价在周一的跌停价附近横盘震荡为主。目前基本面没有明显的变化,场内库存及石化库存整体偏高,下游基本未复工,需求偏弱,市场供需失衡局面暂难以打破。北京PP市场价格震荡下行,中油华北及石化华北出厂价格均有所下调,业者对后市心态偏空,商家让利出货。技术上建议投资者也保持观望,等待横盘之后再次选择方向寻找机会介入。

  PTA(TA2005):今日增仓5.93万手,上涨36元或0.83%,报4398元/吨。TA今日主动增仓的情况下出现反弹行情,目前期价也在修复基差,回补缺口为主。从供给角度来看,国内PTA和MEG企业开工目前均处于高位,都存在累库风险,但PTA库存压力更大,一方面产能扩张590万吨,另一方面是开工处于往年同期高位,而MEG存在港口库存累积情况的不确定性。在需求方面,纺织终端受到的冲击最为明显,一方面终端纺织服装消费停滞,另一方面节后开工推迟,劳动密集型的纺织行业开工恢复情况也值得关注。技术上基差逐渐修复之后,还要关注资金的流入流出情况,日内参与为主。

  乙二醇(EG2005):今日增仓0.71万手,上涨13元或0.30%,报4373元/吨。乙二醇今日增仓的情况下出现冲高回落的走势,盘中突破了4388附近重要的压力位尝试走升,但是持续性较差。最终长上影线收盘。下午资金介入之后有明显的回调迹象,说明目前多空仍然存在分歧,期价没有站稳4388附近的平台之前多单回避,底部继续调整的概率较大。

  橡胶(RU2005):今日增仓0.17万手,上涨175元或1.59%,报11215元/吨。橡胶今日小幅增仓的情况下保持反弹行情,回补缺口之后有冲高迹象,但是同样面临尾盘回落的走势。建议投资者关注下期价在周一跌停价附近的多空博弈情况,日内参与为主。